Đồng đô la Canada đang kiểm tra vùng đáy của phạm vi một năm qua so với đồng đô la Mỹ sau khi Thống đốc Ngân hàng Canada (BoC) tuần trước cho biết lãi suất có thể đã đạt đỉnh.
Thống đốc BoC Tiff Macklem tuần trước đã chỉ ra rằng ngân hàng trung ương có thể không cần tăng lãi suất thêm nếu lạm phát tiếp tục giảm.
Tuy nhiên, ông Macklem cũng nói thêm rằng BoC sẽ tìm kiếm “bằng chứng rõ ràng” cho thấy lạm phát đang hướng tới mục tiêu 2% trước khi cắt giảm lãi suất.
BoC đã giữ lãi suất chuẩn ở mức cao trong 22 năm vào hôm thứ Tư nhưng vẫn để ngỏ khả năng tăng lãi suất thêm, nói rằng lạm phát có thể vượt mục tiêu trong hai năm nữa.
Trong khi đó, thị trường đang định giá khả năng tăng lãi suất thêm rất nhỏ trong cuộc họp tiếp theo vào tháng 12.
Biểu đồ tuần USD/CAD
USD/CAD đã kiểm tra một rào cản lớn ở rìa trên của kênh đi ngang kể từ cuối năm 2022 (khoảng 1.3900-1.3975).
Mức kháng cự này rất mạnh và có thể không dễ dàng bị phá vỡ, ít nhất là trong lần thử đầu tiên. Tuy nhiên, bất kỳ đột phá nào ở trên đều có thể mở đường cho mức cao của năm 2020 là 1.4675.
Để áp lực tăng bắt đầu giảm bớt, USD/CAD cần giảm xuống dưới mức cao đầu tháng 10 là 1.3785.
Tuy nhiên, áp lực tăng giá rộng hơn khó có thể giảm bớt trong khi nó giữ trên mức thấp tháng 9 là 1.3375. USD/CAD đã duy trì xu hướng tăng ổn định kể từ giữa năm 2023, phục hồi từ vùng hỗ trợ quan trọng trên đường trung bình động 200 tuần, trùng với đường xu hướng tăng từ năm 2021.
Biểu đồ ngày AUD/CAD
AUD/CAD đang giữ trên mức hỗ trợ mạnh ở mức thấp cuối năm 2022 là 0.8600. Tuy nhiên, điều này không nhất thiết có nghĩa là xu hướng giảm giá đang đảo chiều – nó có thể xảy ra, nhưng đối với điều đó, cặp tiền này sẽ cần phải vượt lên trên đường trung bình động 89 ngày ban đầu, trùng với cạnh trên của kênh giảm giá kể từ giữa năm 2023. Để có được một đợt phục hồi bền vững, cặp tiền này cần vượt qua mức cao của tháng 6 là 0.9100.
Biểu đồ ngày EUR/CAD
EUR/CAD đã đi ngang trong phần lớn thời gian của năm nay. Tuy nhiên, không có dấu hiệu nào cho thấy sự đảo ngược của cấu trúc tăng giá bắt đầu từ năm ngoái.
Cặp tiền này có mức hỗ trợ khá mạnh trên đường xu hướng ngang từ đầu năm 2023, cao hơn một chút so với cạnh dưới của đám mây Ichimoku trên biểu đồ hàng ngày (khoảng 1.4000).
Chỉ khi nào EUR/CAD giảm xuống dưới 1.4000 mới xác nhận rằng áp lực tăng giá đã giảm bớt.
Nhận định
Cặp tiền AUD/CAD và EUR/CAD cũng sẽ bị ảnh hưởng bởi các yếu tố cụ thể của riêng chúng. AUD/CAD sẽ bị ảnh hưởng bởi giá hàng hóa, trong khi EUR/CAD sẽ bị ảnh hưởng bởi tình hình kinh tế của khu vực đồng euro.
Nhìn chung, đồng đô la Canada có khả năng duy trì xu hướng tăng trong thời gian tới, nhưng triển vọng của nó sẽ phụ thuộc phần lớn vào diễn biến của lạm phát và các yếu tố khác như giá hàng hóa và tình hình kinh tế của khu vực đồng euro.
Lạm phát ở Canada đang giảm dần, điều này sẽ làm giảm áp lực lên BoC để tăng lãi suất thêm.
Canada có nền kinh tế mạnh mẽ, với mức tăng trưởng dự kiến là 3,5% trong năm 2023.
Giá hàng hóa, đặc biệt là dầu mỏ, đang ở mức cao, điều này sẽ hỗ trợ đồng đô la Canada.
Tuy nhiên, có một số rủi ro có thể ảnh hưởng đến đồng đô la Canada, bao gồm:
Lạm phát có thể tăng trở lại nếu giá hàng hóa tiếp tục tăng hoặc nếu nhu cầu tiêu dùng tăng cao.
Ngân hàng trung ương Canada có thể tăng lãi suất thêm nếu lạm phát không giảm đủ.
Các ngân hàng trung ương khác có thể tăng lãi suất mạnh mẽ hơn, điều này sẽ làm giảm sức hấp dẫn của đồng đô la Canada.
Nhìn chung, tôi cho rằng đồng đô la Canada có khả năng tăng giá trong thời gian tới. Tuy nhiên, các nhà đầu tư nên theo dõi các rủi ro tiềm ẩn để có thể đưa ra quyết định đầu tư phù hợp.
Dưới đây là một số dự đoán cụ thể cho từng cặp tiền:
- USD/CAD: Có khả năng tiếp tục tăng lên mức 1,4000 trong thời gian tới.
- AUD/CAD: Có khả năng phục hồi lên mức 0,9000 trong thời gian tới.
- EUR/CAD: Có khả năng duy trì xu hướng tăng nhẹ trong thời gian tới.
